لم تتغير عملة البيتكوين كثيرًا، وتواجه “سيفًا ذا حدين” في الرهانات ذات الرافعة المالية: كتاب العملات الرقمية اليومي في الأمريكتين

بقلم فرانسيسكو رودريغز (جميع الأوقات بالتوقيت الشرقي ما لم يُذكر خلاف ذلك)

بيتكوين بيتكوين114,517.94 دولار تراجعت قليلاً إلى حوالي 114,500 دولار حيث أبدى التجار ملاحظة تحذيرية قبل قرار سياسة بنك الاحتياطي الفيدرالي يوم الأربعاء على الرغم من أنه من المتوقع أن يخفض البنك المركزي أسعار الفائدة في التحول نحو التيسير النقدي الذي قد يعزز الأصول الخطرة، بما في ذلك العملات المشفرة.

ومن المتوقع أن يخفض بنك الاحتياطي الفيدرالي سعر الفائدة بمقدار 25 نقطة أساس، لكن الأسواق مقيدة في الوقت الحالي. لم يتغير مؤشر CoinDesk 20 (CD20) كثيرًا خلال الـ 24 ساعة الماضية، حيث خسر أقل من 0.1٪ وانخفضت عملة البيتكوين بنسبة 0.8٪ فقط.

أشار لاسي تشانغ، محلل أبحاث Bitget Wallet، إلى أن الاهتمام المفتوح بعقود العملات المشفرة الآجلة ارتفع إلى ما يقرب من 30 مليار دولار من 25 مليار دولار في الأسبوع الماضي، في إشارة إلى ارتفاع الرهانات ذات الرافعة المالية التي يمكن أن تؤدي إلى تحركات سريعة في أي من الاتجاهين.

ووصف تشانغ هذا بأنه “سيف ذو حدين يمكن أن يضخم الزخم الصعودي فوق 112 ألف دولار ولكنه يزيد من مخاطر التصفية إلى أقل من 110 ألف دولار”.

على الرغم من الانخفاض على المدى القصير، ارتفعت عملة البيتكوين بنسبة 6٪ تقريبًا خلال الأسبوع الماضي، مدعومة بالتفاؤل بشأن اختراق تجاري محتمل بين الولايات المتحدة والصين وتوقعات بأن بنك الاحتياطي الفيدرالي سيواصل تدفق السيولة.

ومع ذلك، هناك أسباب تدعو إلى الحذر. وحذر بنك باننتر الإسباني من أن الأسواق العالمية قد تعتمد على الثقة المفرطة. وقال البنك إن الأسهم العالمية والعقارات تفسر كل تطور على أنه إيجابي، مع تجاهل المخاطر الأساسية.

كتب محللو Bankinter في مذكرتهم الصباحية: “لو أنها فقط عززت المستويات، لو أنها فقط استقرت… لكننا نخشى ألا يحدث ذلك”. “قد يكون الأمر جيدًا على المدى القصير، ولكن ربما ليس كثيرًا إذا أخذنا في الاعتبار عام 2026”.

ويقول محللو البنك إن جني الأرباح على المدى القريب أمر محتمل بالنظر إلى الارتفاعات الجديدة التي شوهدت في مختلف القطاعات.

من المحتمل أن لا تتوقف الخطوة التالية على الأرجح على لهجة بنك الاحتياطي الفيدرالي في المستقبل فحسب، بل أيضًا على ما سينتج عن اجتماع الرئيس دونالد ترامب مع الرئيس الصيني شي جين بينغ في وقت لاحق من هذا الأسبوع. البقاء في حالة تأهب!

ما يجب مشاهدته

للحصول على قائمة أكثر شمولاً للأحداث هذا الأسبوع، راجع “Crypto Week Ahead” على CoinDesk.

• تشفير
  • 28 أكتوبر، الساعة 2:53 مساءً: من المتوقع أن يتم تطبيق ترقية الانقسام الصلب لـ Fusaka الخاص بـ Ethereum على شبكة اختبار Hoodi.
  • 28 أكتوبر: موقع كناري كابيتال LTC101.53 دولار وHedera (HBAR) صناديق الاستثمار المتداولة تبدأ التداول في بورصة ناسداك، في حين تبدأ منصة Solana التابعة لشركة Bitwise Asset Management سول200.37 دولار تبدأ مؤسسة ETF التداول في بورصة نيويورك.
• ماكرو
  • 28 أكتوبر، الساعة 8 صباحًا: معدل البطالة في المكسيك في سبتمبر (السابق 2.9%).
  • 28 أكتوبر، الساعة 10 صباحًا: أكتوبر، مؤسسة مؤشر ريتشموند الفيدرالي للتصنيع. -14.
  • اليوم الأول من الثاني: اجتماع اللجنة الفيدرالية للسوق المفتوحة (FOMC).
• الأرباح (التقديرات مبنية على بيانات FactSet)
  • 28 أكتوبر: شركة PayPal Holdings (PYPL)، مرحلة ما قبل التسويق.

أحداث الرمز

للحصول على قائمة أكثر شمولاً للأحداث هذا الأسبوع، راجع “Crypto Week Ahead” على CoinDesk.

• أصوات الحوكمة والمكالمات
  • تقوم GnosisDAO بالتصويت لاستبدال التصويت القائم على الرسم البياني الفرعي ببيانات onchain وسلسلة الإشارات، وإضافة دعم StakeWise (sGNO, osGNO) وتحسين دقة التصويت مع إزالة الاعتماد على The Graph. ينتهي التصويت في 28 أكتوبر.
• يفتح
  • 28 أكتوبر: لافتة0.04096 دولار لفتح 21.48% من العرض المتداول بقيمة 12 مليون دولار.
  • 28 أكتوبر: عشب0.4123 دولار لفتح 72.4% من العرض المتداول بقيمة 77.4 مليون دولار.
  • 28 أكتوبر: JUP0.4398 دولار لفتح 1.72% من العرض المتداول بقيمة 19.5 مليون دولار.
• إطلاق الرموز المميزة

المؤتمرات

للحصول على قائمة أكثر شمولاً للأحداث هذا الأسبوع، راجع “Crypto Week Ahead” على CoinDesk.

• اليوم الأول من الثاني: بلوكتشين لايف 2025 (دبي).
• اليوم 1 من 4: النسخة التاسعة لمبادرة مستقبل الاستثمار (الرياض، المملكة العربية السعودية).

نقاش رمزي

بقلم أوليفر نايت

• ظل سوق العملات البديلة في حالة تغير مستمر يوم الثلاثاء مع العديد من الرموز، بما في ذلك زيك325.25 دولارًا و داش48.46 دولارًاوفشل في التمسك بالمكاسب الأخيرة.
• يبرز رمز واحد: هبار0.2055 دولار. وقد قفز هذا بنسبة 17٪ خلال الـ 24 ساعة الماضية بعد الإعلان عن إدراج صندوق HBAR ETF التابع لشركة Canary Capital في بورصة NYSE Arca عندما تفتح الأسواق يوم الثلاثاء.
• ارتفع حجم التداول اليومي لـ HBAR إلى 871 مليون دولار، وهو ما يمثل زيادة بنسبة 344٪ عن فترة الـ 24 ساعة السابقة.
• يتم تداول الرمز عند 20.9 سنتًا، ولا يزال أقل من أعلى مستوى له في يناير عند 37.5 سنتًا ولكنه أعلى بكثير من أدنى مستوى في يونيو عند 13.35 سنتًا.
• كما كانت هناك مكاسب ملحوظة لعملة ترامب، وهي عملة الميم كوين التي أصدرها الرئيس الأمريكي في بداية العام. وحدثت الزيادة بنسبة 11% بعد أن كشف ترامب عن أن الصفقة التجارية مع الصين كانت “وشيكة”.
• يستمر قطاع العملات البديلة بشكل عام في أداء أقل من أداء عملة البيتكوين، حيث سجل مؤشر “موسم العملات البديلة” الخاص بـ CoinMarketCap 28/100 بعد انخفاضه من 78/100 في سبتمبر.

تحديد موضع المشتقات

• يُظهر سوق العقود الآجلة للبيتكوين انتعاشًا مستدامًا، مع زيادة الفائدة المفتوحة (OI) ببطء إلى 27.62 مليار دولار مع استمرار المتداولين في إعادة المشاركة تدريجيًا.
• عززت أسعار التمويل تحولها إلى إيجابية في الغالب، حيث سجلت البورصات الرئيسية مثل Binance معدل سنوي مرتفع يبلغ 7.99٪.
• يشير الجمع بين OI البطيء ومعدلات التمويل الإيجابية إلى استمرار الإشارات الإيجابية الطفيفة والتحيز الصعودي للسوق.
• يعرض سوق خيارات البيتكوين توقعات صعودية محسوبة، مدعومة بهيكل مصطلح التقلب الضمني المنحدر إلى الأعلى – وهو موقف يعرف باسم contango – والذي يتوقع تقلبات أعلى في المستقبل.
• أصبحت المعنويات أكثر إيجابية مع ارتفاع انحراف دلتا 25 ببطء، مع انحراف لمدة أسبوع واحد عند 4٪. وهذا يعني أن المتداولين يدفعون علاوة على خيارات الاتصال. يتم تعزيز هذه القناعة الصعودية المقاسة بقوة من خلال حجم المكالمات على مدار 24 ساعة، والذي يفضل بشدة المكالمات (64٪).
• تظهر بيانات Coinglass 270 مليون دولار في عمليات التصفية على مدار 24 ساعة، مع تقسيم 71-29 بين صفقات الشراء والبيع. كانت ETH (85 مليون دولار) وBTC (54 مليون دولار) وغيرها (36 مليون دولار) هي الرائدة من حيث التصفية النظرية. تشير الخريطة الحرارية لتصفية Binance إلى مبلغ 116000 دولار كمستوى تصفية أساسي للمراقبة في حالة ارتفاع الأسعار.

تحركات السوق

• انخفضت عملة البيتكوين بنسبة 0.17٪ من الساعة 4 مساءً بتوقيت شرق الولايات المتحدة يوم الإثنين عند 114414.02 دولارًا (24 ساعة: -0.79٪)
• انخفض سعر ETH بنسبة 0.48% ليصل إلى 4,120.75 دولارًا (24 ساعة: -1.11%)
• ارتفع CoinDesk 20 بنسبة 0.6% عند 3,843.64 (24 ساعة: +0.27%)
• ارتفع معدل التوقيع المركب لـ Ether CESR بمقدار 7 نقاط أساس ليصل إلى 2.89%
• يبلغ معدل تمويل BTC 0.0073% (7.9683% سنويًا) على Binance

• ولم يتغير مؤشر DXY عند 98.72
• وانخفضت العقود الآجلة للذهب بنسبة 2.64٪ إلى 3913.70 دولارًا
• وانخفضت العقود الآجلة للفضة بنسبة 2.30% إلى 45.70 دولارًا
• وأغلق المؤشر Nikkei 225 منخفضا 0.58% إلى 50219.18 نقطة
• وأغلق مؤشر Hang Seng منخفضًا بنسبة 0.33% إلى 26346.14 نقطة
• لم يتغير مؤشر FTSE كثيرًا عند 9659.63
• وانخفض مؤشر Euro Stoxx 50 بنسبة 0.21٪ إلى 5699.33
• أغلق مؤشر داو جونز الصناعي يوم الاثنين مرتفعًا بنسبة 0.71% عند 47544.59 نقطة
• وأغلق مؤشر ستاندرد آند بورز 500 مرتفعا بنسبة 1.23% إلى 6875.16 نقطة
• وأغلق مؤشر ناسداك المركب مرتفعا بنسبة 1.86% إلى 23637.46 نقطة
• أغلق مؤشر S&P/TSX المركب منخفضًا بنسبة 0.25% عند 30275.76 نقطة.
• وأغلق مؤشر ستاندرد آند بورز 40 لأمريكا اللاتينية مرتفعا بنسبة 1.08% إلى 2954.34 نقطة
• انخفض سعر سندات الخزانة الأمريكية لأجل 10 سنوات بمقدار 2.5 نقطة أساس ليصل إلى 3.972%
• لم تتغير العقود الآجلة لـ E-mini S&P 500 عند 6,907.75
• العقود الآجلة لـ E-mini Nasdaq-100 لم تتغير عند 25,972.50
• لم يتغير مؤشر E-mini Dow Jones الصناعي عند 47,725.00

إحصائيات البيتكوين

• هيمنة البيتكوين: 59.77% (دون تغيير)
• نسبة الأثير إلى البيتكوين: 0.03593 (-0.50%)
• معدل التجزئة (المتوسط ​​المتحرك لسبعة أيام): 1,124 إكساه/ثانية
• سعر التجزئة (الفوري): 49.23 دولارًا
• إجمالي الرسوم: 2.82 بيتكوين / 324,940 دولارًا أمريكيًا
• العقود الآجلة في بورصة شيكاغو التجارية ذات الفائدة المفتوحة: 146,960 بيتكوين
• سعر البيتكوين بالذهب: 27.2 أونصة
• BTC مقابل القيمة السوقية للذهب: 7.67%

التحليل الفني

• بعد الارتداد إلى كتلة الطلب الأسبوعية من أعلى مستوياتها على الإطلاق، يُظهر PUMP الآن زخمًا قويًا حيث يتطلع إلى اختراق المقاومة الهبوطية الأسبوعية.
• على الإطار الزمني اليومي، قلب الرمز المميز بالفعل اتجاهه الهبوطي ويتم تداوله فوق جميع مستويات المتوسط ​​المتحرك الأسي الرئيسية عند 0.00495 دولار. يمثل الافتتاح السنوي عند 0.006 دولار مستوى المقاومة المهم التالي، والذي يمكن أن يحدد المرحلة التالية من الحركة إذا تم استعادتها.

أسهم التشفير

• Coinbase Global (COIN): أغلقت يوم الاثنين عند 361.43 دولارًا (+1.97%)، -0.57% عند 318.51 دولارًا في ما قبل السوق
• شركة Circle Internet (CRCL): أغلقت عند 143.29 دولارًا أمريكيًا (+0.87%)، -0.2% عند 143.01 دولارًا أمريكيًا
• Galaxy Digital (GLXY): أغلق عند 40.55 دولارًا أمريكيًا (+1.83%)، +2.98% عند 39.75 دولارًا أمريكيًا
• الاتجاه الصعودي (BLSH): أغلق عند 56.31 دولارًا أمريكيًا (+3.85%)، دون تغيير في فترة ما قبل السوق
• MARA Holdings (MARA): أغلق عند 19.56 دولارًا أمريكيًا (+0.1%)، -0.46% عند 19.47 دولارًا أمريكيًا
• Riot Platform (RIOT): أغلق عند 23 دولارًا (+7.38%)، -0.27% عند 18.94 دولارًا
• Core Scientific (CORZ): أغلق عند 19.87 دولارًا أمريكيًا (+2.74%)، +1.26% عند 20.12 دولارًا أمريكيًا
• CleanSpark (CLSK): أغلق عند 20.2 دولارًا (+4.31%)، -1.36% عند 16.63 دولارًا
• صندوق CoinShares Valkyrie Bitcoin Miners ETF (WGMI): أغلق عند 60.84 دولارًا (+2.03%)، دون تغيير في فترة ما قبل السوق
• حركة الخروج (EXOD): أغلقت عند 26.02 دولار (+2.32%)

شركات الخزينة المشفرة

• الإستراتيجية (MSTR): أغلقت عند 295.63 دولارًا (+2.27%)، -0.59% عند 293.89 دولارًا
• Semler Scientific (SMLR): أغلق عند 31.44 دولارًا أمريكيًا (+31.22%)، -1.08% عند 31.10 دولارًا أمريكيًا
• SharpLink Gaming (SBET): أغلق عند 14.31 دولارًا (+2.8%)، -0.49% عند 14.24 دولارًا
• Upexi (UPXI): أغلق عند 4.94 دولار (+0.61%)، +2.33% عند 5.05 دولار
• الإستراتيجية البسيطة (LITS): أغلقت عند 2.09 دولار (+7.73%)، +0-96% عند 2.11 دولار

تدفقات صناديق الاستثمار المتداولة

صناديق الاستثمار المتداولة BTC

• صافي التدفقات اليومية: 149.3 مليون دولار
• صافي التدفقات التراكمية: 62.1 مليار دولار
• إجمالي ممتلكات BTC ~ 1.36 مليون

صناديق الاستثمار المتداولة ETH

• صافي التدفقات اليومية: 133.9 مليون دولار
• صافي التدفقات التراكمية: 14.51 مليار دولار
• إجمالي ممتلكات ETH ~ 6.72 مليون

المصدر: المستثمرون فارسايد

بينما كنت نائما

• تبدأ شركة Metaplanet برنامج إعادة شراء الأسهم بنسبة 13% من خلال تسهيل ائتماني بقيمة 500 مليون دولار (CoinDesk): تخطط الشركة لإعادة شراء ما يصل إلى 150 مليون سهم في العام الذي يبدأ يوم الأربعاء، عندما يتم تداول السهم بأقل من صافي قيمة الأصول التي تنطوي عليها مقتنيات البيتكوين، لرفع BTC لكل سهم.
• تخطط شركة العملات المشفرة البريطانية KR1 لظهور بورصة لندن لأول مرة مع ارتفاع درجة حرارة المملكة المتحدة بالنسبة للصناعة (فايننشال تايمز): يؤدي الانتقال من Aquis إلى السوق الرئيسية في بورصة لندن في نوفمبر إلى توسيع نطاق وصول المستثمرين ويأتي في أعقاب الرفع الأخير للحظر المفروض على منتجات العملات المشفرة المتداولة في البورصة لمستثمري التجزئة.
• تستهدف منصة تقنية جديدة زر التدمير الذاتي للعملات المشفرة (بلومبرج): تضيف محفظة الحفظ الذاتي الخاصة بشركة Bron Labs استردادًا لجهة اتصال مع تأخير لمدة 48 ساعة بالإضافة إلى القياسات الحيوية وحدود النقل القابلة للبرمجة لتقليل المخاطر الناجمة عن العبارات الأولية المنسية ومن فقدان الجهاز أو سرقته.