في أوروبا الغربية وأمريكا الشمالية ، يظهر التمويل اللامركزي ، المشار إليه في المصطلحات المشتركة باسم Defi ، إلى حد كبير من خلال عدسة الاستثمار.
كتب كمال يوسفي ، رئيس جمعية الضيوف التالية/الرأي ، رئيس جمعية هاشغراف.
كيف يمكن أن تحل blockchain محل النظم المالية المكسورة
يقوم مديرو الأصول المشاركين في Defi بترويج المنتجات التي تشمل الخداع ، واستراتيجيات العائد ، وصناديق الاستثمار المتداولة المواضيعي ، وحتى المنتج الذي يتتبع عملات MEME مرتبط بعنواننا السياسية الأمريكية. المليارات تتدفق إلى الهندسة المالية لهذه المنتجات والخدمات. بالنظر إلى جميع أنحاء إفريقيا ، يلعب Blockchain دورًا مختلفًا ، وهو واحد ليس من الأصول المضاربة ، ولكن من المتجر ذي القيمة وبوابة للأدوات المالية الأساسية التي تقصرها الأنظمة التقليدية.
تعد القارة الأفريقية موطنًا لأصغر وأكثرها متصلاً بالرقم على الأرض ، دون أي علامة على التباطؤ. في عام 2024 ، أفريقيا جنوب الصحراء الكبرى تجاوز 500 مليون مستخدمي أموال الهاتف المحمول ، مع التركيز على تبنيه المالي للهواتف المحمولة. بعد التضمين الحقيقي يتخلف عن وراء. مذهل 51 ٪ من البالغين في جميع أنحاء أفريقيا جنوب الصحراء الكبرى لا تزال غير مصرفية. وهذا لا يرجع فقط إلى نقص الوصول ، ولكن أيضًا يتم إغلاقه من الأدوات التي تمكن التنقل الصاعد ، بما في ذلك التحويلات والتأمين والائتمان المعقولة والتوفير الآمن.
في جميع أنحاء إفريقيا ، فإن التمويل اللامركزي ليس اتجاهًا عابرًا ولكنه أصبح ضرورة عملية. التبني النمو، خاصة في استخدامات نظير إلى نظير. في مؤشر التبني في سلسلة 2024 تتبع الدول التي كانت تستخدم Defi والتقنيات المماثلة ، احتلت نيجيريا المرتبة الثانية على مستوى العالم ، حيث كانت كينيا وغانا وجنوب إفريقيا في المراكز الثلاثين الأولى. تقود أفريقيا جنوب الصحراء الكبرى العالم في الاستخدام الذي يركز على التجزئة ، مع 95 ٪ من قيمة المعاملات على السلسلة القادمة من عمليات النقل التي تقل عن 10000 دولار ، مع معظم دولار. هذه ليست صفقات مؤسسية أو رهانات مضاربة ، ولكن بدلاً من ذلك ، يستخدم الأشخاص الحقيقيون blockchain لتلبية احتياجاتهم الحقيقية المتمثلة في الحفاظ على المدخرات أثناء التضخم ، تقليل رسوم التحويلاتوالوصول إلى الأدوات المالية التي لا يمكن أن توفرها البنوك وأموال الهاتف المحمول.
يقدم Defi حلاً فشلت فيه الأنظمة المالية التقليدية
تظهر StableCoins كواحدة من أقوى حالات استخدام Web3 في إفريقيا. مع إمكانية الوصول المحدود إلى العملات المحلية التي تحمل قيمة مستقرة والخدمات المصرفية الرسمية ، يتحول الأشخاص إلى أصول مضغوطة بالدولار مثل USDT و USDC للفائدة في المعاملات اليومية المهمة ، بما في ذلك الاحتفاظ بالقيمة ، والمدفوعات عبر الحدود ، وموردين الدفع. وفقًا لـ Chainalysis ، تمثل StableCoins الآن 43 ٪ من جميع حجم معاملة blockchain في المنطقة.
تعكس هذه الأمثلة استخدام العالم الحقيقي اليوم ، وليس الاستخدام النظري. في مستوطنة Kibera في كينيا ، تتيح المشاريع الشعبية التجارة من الأقران مع Bitcoin و StableCoins ، مما يساعد المستخدمين على تجنب رسوم الأموال المحمولة وأي حراسة بوابة مصرفية. بطاقة صفراء هي منصة Web3 الأفريقية الرائدة التي أبلغت مؤخرًا عن نمو كبير في المعاملات التي تعمل بالطاقة في أكثر من 20 دولة ، مما يشير إلى تحول أوسع نحو blockchain باعتباره البنية التحتية ، وليس الاستثمار.
إنها إشارة واضحة أنه عبر القارة ، فإن Defi ليس فقط فئة من الأصول ؛ إنه يعمل كبنية تحتية مالية.
يتم بناء حركة blockchain في إفريقيا من الألف إلى الياء
بينما تركز العناوين الرئيسية على تكهنات Defi والتنظيم ، فإن أقوى أصول blockchain في إفريقيا ليست عملة معدنية ؛ إنها بناةها. وفق CV VC's 2024 African Blockchain، تشكل الشركات الناشئة Web3 6.4 ٪ من جميع تمويل رأس المال الاستثماري الأفريقي في H1 2024 ، أي ما يقرب من ضعف المتوسط العالمي البالغ 3.5 ٪. هذه الإشارات أكثر من فضول المستثمر. إنه يعكس الثقة في الحلول التي تقودها أفريقيا للتحديات الأفريقية.
ما الذي يجعل هذا التمويل ذا معنى هو المكان الذي يذهب إليه. لا يتبنى مطورو نيروبي إلى لاغوس إلى أكرا فقط Web3 ، بل يقومون ببناء بنية أساسية أساسية من الألف إلى الياء. في كثير من الحالات ، يتخطون الأنظمة القديمة تمامًا ، وتصميم أدوات تحويل عبر الحدود ، وتطبيقات الإقراض اللامركزية ، وبروتوكولات الهوية القائمة على blockchain خصيصًا للأسواق التي كانت محرومة منذ فترة طويلة من خلال التمويل التقليدي. حسب الافتتاحية تقرير المناظر الطبيعية في نيجيريا Web3 من قبل شركة رأس المال الاستثماري ، ارتفع عدد من مطوري WEB3 بنسبة 28 ٪ على أساس سنوي في عام 2024 ، حيث يمثلون 4 ٪ من جميع مطوري Web3 الجدد على مستوى العالم ، وهو أعلى حصة من أي بلد أفريقي.
بعض مشاريع blockchain الأكثر إثارة في القارة هي بالفعل مباشرة. في كينيا ، على سبيل المثال ، يتيح Kotani Pay عمليات نقل StableCoin عبر الرسائل القصيرة ، مما يلغي الحاجة إلى الهواتف الذكية أو خطط البيانات. Ayoken ، سوق NFT African ، يمكّن الفنانين والمبدعين من الوصول إلى تدفقات الإيرادات العالمية. في هذه الأثناء ، يقوم Jambo الذي تم تأسيسه في الكونغو ببناء “تطبيق Super” الذي يعمل بنظام Blockchain يتيح للشباب كسب ويتعلم ويعاملون ، كل ذلك دون الاعتماد على القضبان المالية التقليدية.
لم تعد هذه قصة بالتبني السلبي. إنها حركة محلية ، تمولها ، وتأسيسها ، وقامت بها بناة أفريقية تشكل مستقبلًا ماليًا بشروطهم.
تسافر إفريقيا
يواجه بناة أفريقيا أصعب مشكلات تبني Web3 أولاً. وهي مصممة على أساس القيد ، وليس الوفرة. إن الاختراقات التي تحدث في جميع أنحاء القارة ليست فقط عن الابتكار ، بل إنها تتعلق بالضرورة.
تبرز ثلاثة تحديات: بنية تحتية غير موثوق بها ، والاستبعاد من أنظمة الهوية الرسمية ، والتكلفة العالية لتحريك الأموال عبر الحدود. في نيجيريا ، تحول اللوائح من عام 2021 المصرفي حظر إلى 2023 إرشادات الترخيص حفز المطورين على بناء أنظمة مرنة ومتوافقة يمكن أن تتكيف مع كل من القضبان التقليدية واللامركزية. في مكان آخر ، الشركات الناشئة هي أدوات بناء تعكس الواقع على الأرض. Fonbnk ، على سبيل المثال ، يتيح للمستخدمين تحويل وقت البث المدفوع مقدمًا إلى StableCoins دون الحاجة إلى هاتف ذكي أو حساب مصرفي أو الوصول إلى متجر التطبيقات.
لا تزال رسوم التحويلات العالية أيضًا عائقًا رئيسيًا في جميع أنحاء إفريقيا ، حيث كثير تعتمد على المال من الأقارب في الخارج. مقدمي الخدمات التقليدية مكلفة وبطيئة ويتطلبون حسابات مصرفية ، وغالبًا ما تكون بعيدة المنال. خفضت عمليات النقل المستندة إلى blockchain إلى أقل من 1 ٪ ، وتستقر في دقائق ، وتحتاج فقط إلى هاتف ذكي ، مما يوفر حلًا أسرع وأكثر شمولاً.
التحديات ليست تقنية بحتة ؛ هم أيضا اجتماعية. خلقت البطالة العالية للشباب والثقة العامة المحدودة في المؤسسات العامة مساحة للسلوك المحفوف بالمخاطر والتكهنات. مثل أفريقيا المستقبل لاحظ أن هذه الأنماط غالباً ما تعكس الاحتياجات الاقتصادية الأعمق ، وليس مطاردة الضجيج. رداً على ذلك ، تقوم بعض المنصات بإضافة ضمانات ، مثل قبعات الإنفاق والمطالبات التعليمية ، لحماية المستخدمين. من خلال البناء لكل من الحقائق الهيكلية والاجتماعية ، فإن المطورين الأفارقة يقومون باختبار الإجهاد في أصعب البيئات. عند القيام بذلك ، يقدمون مخططًا للأنظمة المالية التي تشمل تلك التي تم تركها منذ فترة طويلة.
لن يتم بناء مستقبل Web3 في سوق صاعدة ، ويتم بناؤه في إفريقيا
أفريقيا لا تتبع دورة الضجيج. إنه يبني شيئًا مختلفًا: نظام مالي مواز يولد ضرورة. عبر القارة ، ظهر blockchain كاستجابة عملية عدم اليقين التنظيمي، عدم الاستقرار في العملة ، ارتفاع تكاليف التحويلات ، والاستبعاد من التمويل التقليدي. تساعد StableCoins في الحفاظ على القيمة ، وأدوات عبر الحدود تخفيض رسوم المعاملات ، وتملأ blockchain الفجوات الحرجة حيث تقصر البنوك والأموال المتنقلة.
ولكن الأمر لا يتعلق بالاستخدام فحسب ، بل يتعلق بالابتكار. المطورين الأفارقة بناء بنية تحتية مخصصة والأدوات المصممة للواقع المحلي ، على الرغم من التحديات مثل الاتصال غير الموثوق بها ، واللوائح المتغيرة ، والديناميات الاجتماعية المعقدة. إنهم يدفعون حدود ما يمكن أن يفعله blockchain ، في ظل الظروف التي تختبرها فائدتها الحقيقية.
إذا كان التبني الجماعي هو الهدف ، فقد حان الوقت لمتابعة الإشارات الحقيقية ، وتشير جميع العلامات إلى إفريقيا.