الرئيس التنفيذي لجولدمان يجد أخدوده بعد سنوات من التحديات

بالنسبة لديفيد سولومون ، الرئيس التنفيذي لجولدمان ساكس ، لم تكن السنوات القليلة الماضية دائمًا إبحارًا سلسًا.

منذ توليه البنك قبل حوالي سبع سنوات ، واجه تسديدة من التحديات: أسئلة حول قيادته ، ودفع مصرفي مستهلك غير ناجح ، ودخول صفقات ما بعد الصفقات التي لم تتجول أبدًا.

من خلال كل ذلك ، تم دفعه إلى الأمام برؤيته لبنك أصغر وأكثر كفاءة يمكن أن يوفر عائدًا للمستثمرين في أي بيئة – المطر أو أشعة الشمس.

يوم الأربعاء ، بدا أنه حصل على رغبته. نشر البنك نتائج قوية عبر خطوط أعماله ، بما في ذلك 71 ٪ يقفز في نصيحة عمليات الاندماج والشراء ، حتى مع تراجع أحجام الصفقات بشكل عام.

كان تفاؤل سليمان واضحًا لأنه تحدث في مكالمة جماعية حول خطط البنك لتصبح أكثر كفاءة مع الاستمرار في نمو العائدات للمستثمرين. وقال إن البنك قد نما أرباح الأسهم بنسبة 400 ٪ منذ توليه في عام 2018 ، بما في ذلك الزيادة الأخيرة البالغة 33 ٪. عندما سئل عما إذا كان ذلك سيستمر ، بدا متفائلاً.

وقال “أعتقد أن ما يجري مع ربح رأس المال ونظام رأس المال وبالنظر إلى الطريقة التي ننفذها في استراتيجيتنا ، والتي تسمح للشركة بالنمو ، هناك مجال لنا لمواصلة زيادة الأرباح”.

فيما يلي أربعة مجالات رئيسية كانت سليمان حريصة على ترويج المساهمين.

عهدت صفقات كبيرة

لا يزال نشاط M&A قد انخفض عن العام الماضي ، لكن الصفقات الكبيرة تعود إلى عودة ، والتي تفيد جولدمان. قفزت الإيرادات الاستشارية للبنك بنسبة 71 ٪ على أساس سنوي إلى 1.17 مليار دولار. ارتفعت الرسوم المصرفية الإجمالية للاستثمار بنسبة 26 ٪ عن العام الماضي.

استخدم Solomon المكالمة الجماعية لتوزيع سلسلة من الفوز ، بما في ذلك عمل البنك في شراء Salesforce بقيمة 8 مليارات دولار من Informatica و 11 قائمة أسهم تمكن البنك من عملاء مثل Circle و Chime و Etoro.

وقال سولومون: “على الرغم من أن عدم اليقين قد يستمر في بعض الجيوب ، لا سيما في الصناعات حساسة للغاية للسياسة التجارية ، فإننا نتفوق على التوقعات المصرفية الاستثمارية الشاملة”.

التركيز على الكفاءة

كانت الكفاءة موضوعًا قياديًا في فترة ولاية سليمان ، بما في ذلك خطط القضاء على الأدوار المكررة ونقل الأشخاص إلى مراكز منخفضة التكلفة مثل دالاس وملح ليك سيتي.

يوم الثلاثاء ، قال سليمان إن البنك يأخذ جهود الكفاءة إلى المستوى التالي مع طرح أداة ذكاء اصطناعي تسمى Devin.

وقال إن الأداة ، التي تم إنشاؤها بالتزامن مع مختبرات الإدراك ، موجهة إلى مساعدة مهندسي البرمجيات على العمل بشكل أسرع وأكثر كفاءة.

وقال “العمل بكفاءة هو أحد أهدافنا الإستراتيجية الرئيسية ، وستسمح لنا هذه الجهود بمواصلة تعزيز تجربة العميل مع تحسين الإنتاجية”.

التغييرات التنظيمية

بدا سليمان متفائلاً على البيئة التنظيمية في عهد الرئيس دونالد ترامب وقال إن التفاؤل بشأن الرقابة أكثر على مراعاة يعزز بالفعل آفاق الصفقات للشركة.

عند الحديث عن النصيحة في نصيحة عمليات الاندماج والشراء ، قال إن أحد الأسباب التنظيمية.

وقال: “هناك مستوى ثقة من جانب الرؤساء التنفيذيين بأن توحيد الصناعة المقيّم الممكن أن يكون ذلك ممكنًا” ، وبالتالي فإن الناس يشاركون للغاية في ذلك عبر مجموعة من الصناعات. لا يزال المقياس مهمًا بشكل لا يصدق للشركات على نطاق واسع. “

وأضاف “نشجعنا ببيانات حديثة من المنظمين على أن المراجعة الشاملة للنظام التنظيمي ورأس المال لصناعة الخدمات المالية أمر مبرر”.

ريبة

لا يحب المستثمرون عدم اليقين – لكن جولدمان بالتأكيد يستفيد منه. لا يهاجم عدم اليقين مؤخرًا المستثمرين والرعاة الماليين – لكن من يسمونه عندما يشعرون بالتوتر؟ المصرفي.

في يوم الأربعاء ، سجل البنك أفضل نتيجة تداول له على الإطلاق ، حيث بلغت إيرادات الأسهم 4.3 مليار دولار للربع الثاني (بزيادة 36 ٪ على أساس سنوي) والإيرادات من الدخل الثابت والعملات والسلع البالغة 3.5 مليار دولار (بزيادة 9 ٪ عن العام الماضي).

وقال سليمان إنه في هذا الربع ، تقدم العملاء إلى الصفقات وإعادة وضع محافظهم ، وبعضها مدفوع فعليًا بالتقلب. وقال: “لم يكن امتياز عميلنا العالمي أقوى أبدًا ، وأنا فخور بكيفية ساعدنا عملائنا على التنقل في فترات عدم اليقين المتزايد”.