Investing.com – سيتم توقع بيانات التضخم الأمريكية لهذا الأسبوع لشهر سبتمبر بشدة بعد أن طمأن تقرير الوظائف الأقوى من المتوقع يوم الجمعة المستثمرين الذين كانوا قلقين من ضعف الاقتصاد. من المقرر أن ينشر بنك الاحتياطي الفيدرالي محضر اجتماعه لشهر سبتمبر، ويبدأ موسم الأرباح، ويبدو أن أسعار النفط ستظل متقلبة وسط تصاعد التوترات الجيوسياسية. إليك نظرتك إلى ما يحدث في الأسواق للأسبوع المقبل.
- مؤشر أسعار المستهلك الأمريكي
ومن المتوقع أن تظهر بيانات يوم الخميس لشهر سبتمبر أن ضغوط الأسعار استمرت في الاعتدال في نهاية الربع الثالث. ومن المرجح أن تشكل البيانات، التي تأتي في أعقاب تقرير الوظائف القوي يوم الجمعة، التوقعات حول حجم ووتيرة تخفيضات أسعار الفائدة الفيدرالية في الأشهر المقبلة.
ومن المتوقع أيضًا أن تشير البيانات الصادرة يوم الجمعة إلى تراجع التضخم.
من المرجح أن تطمئن البيانات بنك الاحتياطي الفيدرالي بأن التضخم يسير على مسار مستدام نحو هدفه البالغ 2٪.
بدأ بنك الاحتياطي الفيدرالي دورة التيسير النقدي الشهر الماضي بتخفيض كبير في سعر الفائدة بمقدار 50 نقطة أساس، ويجادل تقرير الوظائف الصادر يوم الجمعة ضد قيام البنك المركزي بإجراء تخفيض كبير آخر في نوفمبر.
“في الأسبوع المقبل، سيكون مؤشر أسعار المستهلك لشهر سبتمبر بمثابة إصدار بيانات رئيسية. وقال محللون في بنك UBS في مذكرة يوم الجمعة: “إذا ارتفعت الأسعار بشكل أسرع من المتوقع بالإضافة إلى بيانات العمالة الأقوى، فإن فرص بنك الاحتياطي الفيدرالي في تخطي اجتماع نوفمبر ستزداد”. “ضع في اعتبارك أنه في “المخطط التفصيلي” الذي تم إصداره بعد اجتماع اللجنة الفيدرالية للسوق المفتوحة في سبتمبر، اعتقد ما يقرب من نصف المشاركين أن إجمالي التخفيضات بمقدار 50-75 نقطة أساس بحلول نهاية العام سيكون مناسبًا، مما يعني فقط 0-25 نقطة أساس من التخفيضات الإضافية هذا العام. سنة.”
- دقائق بنك الاحتياطي الفيدرالي
ومن المقرر أن ينشر بنك الاحتياطي الفيدرالي اجتماعه لشهر سبتمبر يوم الأربعاء مع المستثمرين بحثًا عن مؤشرات حول كيفية تفكير المسؤولين بشأن وتيرة التيسير في المستقبل.
ومن الجدير بالملاحظة أيضًا رؤى إضافية حول العوامل التي أدت إلى توصل صناع السياسة إلى إجماع حول خفض الفائدة بمقدار 50 نقطة أساس.
سيحصل المستثمرون أيضًا على فرصة للاستماع إلى العديد من مسؤولي بنك الاحتياطي الفيدرالي خلال الأسبوع المقبل، بما في ذلك نيل كاشكاري، ورافائيل بوستيك، وأدريانا كوجلر، ولوري لوجان.
وفي الوقت نفسه، من المرجح أن يتأثر تقرير يوم الخميس بالاضطرابات الجوية الأخيرة.
- الأرباح جارية
موسم أرباح الربع الثالث في الولايات المتحدة على وشك الانطلاق، فيما سيكون بمثابة اختبار لسوق الأسهم بالقرب من مستويات قياسية والتداول عند تقييمات عالية.
الشركات المالية الكبرى بما في ذلك جي بي مورغان تشيس (NYSE :)، ويلز فارجو (NYSE:) وBlackRock (NYSE:) جميعهما يصدران تقاريرهما يوم الجمعة.
تقدم نتائج البنوك نظرة مهمة على الاقتصاد، بما في ذلك قوة الطلب على القروض. سوف يترقب المستثمرون أيضًا علامات تشير إلى ما إذا كان التخفيض الكبير لسعر الفائدة الذي أجراه بنك الاحتياطي الفيدرالي الشهر الماضي يؤثر بالفعل على الاقتصاد من خلال ارتفاع مبيعات السيارات أو شراء سلع أخرى باهظة الثمن.
تشمل الشركات الأخرى التي أعلنت عن نتائجها خلال الأسبوع شركة PepsiCo (NASDAQ:) وDelta Air Lines (NYSE:).
ويأمل المستثمرون المتفائلون أن تبرر النتائج التقييمات الغنية المتزايدة في سوق الأسهم. ارتفع المؤشر بنسبة 20% هذا العام حتى الآن ويتم تداوله بالقرب من مستويات قياسية على الرغم من التقلبات الأخيرة الناجمة عن تصاعد التوترات الجيوسياسية في الشرق الأوسط.
- أسعار النفط
ارتفعت أسعار النفط، اليوم الجمعة، واستقرت على أكبر مكاسبها الأسبوعية في أكثر من عام بفعل التهديد المتزايد بنشوب حرب على مستوى المنطقة في الشرق الأوسط، على الرغم من أن المكاسب كانت محدودة مع إثناء الرئيس الأمريكي جو بايدن إسرائيل عن استهداف منشآت النفط الإيرانية.
وتعهدت إسرائيل بمهاجمة إيران بعد أن أطلقت وابلا من الصواريخ على إسرائيل يوم الثلاثاء الماضي بعد أن اغتالت إسرائيل زعيم حزب الله المدعوم من إيران. ودفعت هذه الأحداث محللي النفط إلى تحذير العملاء من التداعيات المحتملة لحرب أوسع نطاقا في الشرق الأوسط.
على أساس أسبوعي، ارتفع بنسبة تزيد عن 8%، وهو أكبر ارتفاع في أسبوع منذ يناير 2023. وربح 9.1% على أساس أسبوعي، وهو الأكبر منذ مارس 2023.
وإيران عضو في أوبك+ ويبلغ إنتاجها نحو 3.2 مليون برميل يوميا أو 3% من الإنتاج العالمي. وينبغي أن تسمح الطاقة الإنتاجية الفائضة لدى المجموعة للأعضاء الآخرين بزيادة الإنتاج إذا تعطلت الإمدادات الإيرانية، مما يحد من مكاسب أسعار النفط.
- بنك الاحتياطي النيوزيلندي
يجتمع البنك يوم الأربعاء ويعتقد بعض مراقبي السوق أنه يمكن أن يحذو حذو بنك الاحتياطي الفيدرالي ويخفض أسعار الفائدة بمقدار نصف نقطة.
قام البنك المركزي بخفض سعر الفائدة الرسمي للمرة الأولى منذ أكثر من أربع سنوات في اجتماعه الأخير في أغسطس، قبل عام من توقعاته الخاصة، وقال محافظ بنك الاحتياطي النيوزيلندي أدريان أور إنه يود تقديم تخفيضين إضافيين بحلول عيد الميلاد.
وفي الوقت نفسه، من المقرر أن ينشر بنك الاحتياطي الأسترالي اجتماعه لشهر سبتمبر يوم الثلاثاء، حيث يتطلع مراقبو السوق إلى رؤى حول قبضته المتشددة. نائب محافظ بنك الاحتياطي الأسترالي أندرو هاوزر على جدول الأعمال للتحدث في نفس اليوم.
– ساهمت رويترز في إعداد التقارير
